变频电源市场的领跑者ST以326市占率如同巍峨山峰稳坐第一位置

根据TrendForce集邦咨询最新研究，2023年全球SiC功率元件行业在纯电动车的推动下持续增长强劲，前五大供应商合计占据了市场总营收的91.9%，其中ST以32.6%市占率稳固领先，而onsemi则从2022年的第四名跃升至第二位。TrendForce分析显示，未来AI服务器等新兴领域的需求将显著增加，但纯电动车销量增长放缓和工业需求减弱正在对SiC供应链造成压力，预计2024年全球SiC功率元件产业营收增幅将较往年有显著降低。

作为关键的汽车级SiC MOSFET提供者，ST正在意大利卡塔尼亚建设一座全流程工厂计划于2026年投产。此外，与三安光电合作在中国建立了8英寸合资工厂，该项目预计今年底可完工，这将使得ST能够结合当地后段封测生产线以及三安提供的衬底材料工厂实现垂直整合效益。

onsemi近期在其车用EliteSiC系列产品上取得了显著进展，这主要归因于内部晶圆扩建并计划到2025年完成技术验证后的转换，以及自GTAT收购后已达到了50%以上自给率，并且正朝着目标毛利50%努力。Infineon则依赖工业市场半数收入，其中马来西亚居林工厂主要客户SolarEdge面临困境影响Infineon运营，但其汽车业务保持稳健，如小米SU7设计赢得订单。

相比其他领先IDM公司而言，Infineon缺乏内部生产能力，因此致力于多样化供应链，以确保稳定性。Wolfspeed尽管过去两年错失一些机会，其市占有所下滑，但仍是全球最大的SiC材料供应商，并拥有汽车级MOSFET衬底及8英寸领域优势。随着The JP工厂即将投产，有望显著提升材料产能，并推动莫霍克谷（MVF）的投产过程。

ROHM通过收购Solar Frontier国富町工厂成为第四个SiC制造基地，并计划今年开始生产8英寸衬底，同时加速与Vitesco Technologies、吉利汽车等长期合作伙伴共同开发新一代功率模块，以提升市占份额。

总体而言，由TrendForce集邦咨询观察到的数据表明，在快速成长和高度竞争中，加大规模经济重要性是当前市场发展趋势。而领导IDM公司正逐步改变传统保守策略，将投资扩张以夺取领导地位。在此之前，一共超过10家企业已经宣布或正在建设新的8英寸晶圆设施。这预示着未来的激烈竞争环境，即使是在不断扩大的市场背景下也不会减少竞争对手之间间隔距离。